中国行业发展报告

　　2024年以来，我国数字创意产业加速优化调整，在政策环境向好、技术赋能等因素驱动下市场活力逐步恢复。2024年，电影市场因优质影片缺乏增长动力不足，全年票房合计425.02亿元，同比下降22.6%。我国网络文学、网络音乐用户规模均创新高，截至2024年用户规模分别达到5.75亿、7.48亿人，分别同比增长10.52%、4.66%。游戏市场回温态势明显，2024年国内游戏市场实际销售收入3257.83亿元，同比增长7.53%。进入2025年，数字创意产业持续向好发展。国漫电影《哪吒之魔童闹海》带动下电影市场迎来强劲开局，一季度票房合计243.79亿元，同比增长47.9%。2025年1～2月，我国游戏市场实际收入合计590.12亿元，同比增长19.89%；自研游戏海外收入合计31.8亿元，同比增长20.09%。技术层面来看，人工智能技术助力内容创作和商业模式革新。展望后市，在《哪吒之魔童闹海》带动下全年票房重回增长趋势，但电影产业修复依赖优质内容供给恢复及良性生态构建，后续市场表现仍需关注重点影片上线情况；网络文学、在线音乐用户规模有望稳健扩张；新游释放预计将推动网络游戏市场收入增长，游戏出海方面保持向好态势；音频智能眼镜预计将率先崛起，2026年AR/VR头显出货量有望回升。

　　2024年，我国数字创意产业加速优化调整，影视、VR等行业面临发展困境，游戏、AR等行业发展势头向好。影视行业方面，2024年1～11月，我国电影票房合计402.71亿元，同比下降21.0%，仅到疫情前（2019年）同期的67.7%。网络文学方面，截至2024年6月我国共有5.16亿网络文学用户；海外市场蓬勃发展，AI赋能提升翻译产能和创作效率，IP改编出海也得到拓展。在线音乐方面，截至2024年6月我国网络音乐用户规模为7.29亿人，产业付费转化率持续走高。AR/VR行业方面，2024年上半年我国AR/VR头显合计出货23.3万台，同比下降29.1%；AR市场则逆势增长。展望后市，电影行业2024年票房难超2023年，预计同比下降23%至420亿元左右，后续供需两端改善有望助推票房回升；网络文学用户规模预计将保持稳健，行业呈现IP开发多元化、“内容+平台+IP”全产业链出海的趋势；在线音乐用户付费率仍将呈现明显上升趋势，平台发展聚焦技术创新、内容多元化、服务智能化；AI技术为AR眼镜市场注入活力，2025年出货量有望回升。

　　近年来，我国数字创意产业加速优化调整，人工智能等前沿技术创新正全面重塑产业。影视行业方面，疫情后行业加速回温，头部内容供给不足影响票房后续表现，2023年电影总票房合计549.23亿元，同比增长83.5%；2024年上半年电影票房合计239.02亿元，同比下降9.0%。网络文学方面，市场规模突破3000亿元，微短剧成为IP改编新风口，AIGC技术助力实现产能、效率、创意突破。在线音乐方面，付费音乐转化率持续提高；AIGC创新应用为用户提供个性化、差异化音乐娱乐体验。展望后市，优质内容成为电影市场规模增长核心，全年电影票房预计在470亿元左右；微短剧为网络文学产业带来IP增值新通路，AI有望掀起网络文学行业内容生产方式变革；数字音乐会员付费发展潜力可观，平台发展将聚焦技术创新、内容多元化、服务智能化等方面，AI技术或将带来音乐创作、分发和消费模式变革。

　　后疫情时代，随着疫情影响消退、监管趋势向好，数字创意产业回归良性发展，AI等技术创新为数字创意产业发展提供新契机。2023年，我国网络文学产业市场规模突破3000亿元，网络文学用户规模达到5.2亿。2023年，我国AR/VR头显出货72.5万台，同比下滑39.8%；AR头显出货26.2万台，同比上涨154.4%。2024年1～2月，我国电视剧备案公示总量为100部、3221集，分别同比增长112.8%、108.2%；我国电影总票房合计136.98亿元，同比略微下降1.8%，恢复至疫情前（2019年）同期的94.7%。展望后市，稳健复苏是电影市场发展主旋律，优质内容成为增长核心；网络文学市场持续扩张，网文IP全方位出海，微短剧市场带来IP增值新通路；在线音乐用户规模增速放缓，但会员付费仍有可观发展潜力；游戏市场将延续增长态势，技术创新将带来发展新契机；新品带动下VR/AR行业迎来拐点，AR出货量有望保持强势增长。综合来看，在推动高质量发展，加快形成新质生产力的背景下，虚拟现实、元宇宙、人工智能等赛道成为数字创意行业的前瞻布局重点，建议对相应投资机遇保持关注。

　　2023年以来，随着疫情影响消退、监管趋势向好，我国电影、游戏等行业回归发展常态。影视行业方面，2023年1～10月，我国电视剧备案公示总量为427部、13786集，分别较2022年同期增长7.3%、6.6%；2023年1～10月，我国电影总票房合计492.62亿元，同比增长77.2%，恢复至疫情前（2019年）同期的87.9%。网络文学方面，截至2023年6月，我国共有5.28亿网络文学用户，较2022年6月增长了7.1%。在线音乐方面，截至2023年6月，我国网络音乐用户规模为7.26亿人，较2022年6月小幅减少0.3%。网络游戏行业方面，2023年上半年，我国游戏市场实际销售收入规模为1442.63亿元，同比下降2.39%。展望后市，民众观影需求稳健复苏，影片供给恢复常态，我国电影市场将回归稳定增长；游戏行业景气度回升，技术创新将带来发展新契机；VR市场有望实现反弹，AR市场预计将保持快速增长态势。

　　现阶段，我国数字创意行业挑战与机遇并存。电影产业方面，2022年全年票房合计300.67亿元，较2021年减少36.3%；2023年上半年票房合计262.70亿元，同比增长52.9%，恢复至疫情前（2019年）同期的84.3%。网络文学方面，作品主流化、精品化进程提速，海外市场发展成效显著。在线音乐方面，付费用户规模增势稳健，AIGC技术应用快速发展。AR/VR产业方面，宏观经济影响下出货量下滑；苹果首款MR头显亮相，产品性能加速迭代。展望后市，观影需求稳健复苏，影片供给恢复常态，电影市场有望迎来供需双振；网络文学产业进入高质量发展阶段，用户规模稳健增长；在线音乐会员付费仍有可观发展潜力，科技带动行业迈向发展新阶段；宏观经济下行影响下头显出货量或将下滑，苹果等新一代产品推出有望开启行业新时代。

　　2022年，我国数字创意行业挑战与机遇并存。影视行业方面，2022年，我国电视剧备案公示总量为472部、15429集，较2021年分别减少5.2%和6.4%；全年电影总票房为300.67亿元，较2021年减少36.3%，仅占到2019年总票房的47.1%。网络文学方面，截至2022年末我国共有4.92亿网络文学用户，较2021年12月减少了1.8%。在线音乐方面，至2022年12月我国网络音乐用户规模为6.84亿人，较2021年12月减少6.2%。网络游戏方面，疫情和监管影响下行业收入与用户规模“双降”，2022年中国游戏市场实际销售收入约2658.8亿元，同比下降10.33%；游戏用户规模6.64亿人，同比下降0.33%。虚拟现实概念热度不减，2022年中国AR/VR头显出货120.6万台，Standalone VR在我国年出货量首次突破100万台大关。展望后市，疫后电影产业加速修复期，优质内容上线有望带动市场回温；网络文学产业进入高质量发展阶段，用户规模稳步扩张；在线音乐用户规模增速放缓，付费仍有可观发展潜力；网络游戏版号发放节奏回稳有望带动收入改善，年内推进底层技术创新突破；宏观经济下行给AR/VR产业带来一定挑战，重点厂商产品发布有望驱动出货量增长。

　　2022年，我国数字创意行业挑战与机遇并存，疫情反复及监管加强给影视行业带来一定压力，前10个月电影票房同比减少34.5%；互联网红利消退也使网络文学、网络音乐、网络游戏等行业用户规模增长乏力，至2022年6月用户规模分别为4.61亿人、7.27亿人、6.66亿人，分别同比下降1.7%、0.2%、0.13%。但与此同时，元宇宙、VR/AR等新兴概念热度不减，产业快速发展，2022年上半年我国AR/VR市场整体出货量达到58.6万台。展望后市，疫情叠加“片荒”行情，电影产业发展不确定性仍较大；电视剧行业从追求数量向注重质量转变，“内容为王”趋势明确；网络文学用户规模低速增长，IP衍生及网文出海是大趋势；在线音乐付费用户群体有望持续扩张，长音频、线上演唱会等新业态开辟增长空间；网络游戏国内市场面临多方压力，出海有望打开新增长空间；硬件迭代有望进一步打开VR消费市场，虚拟现实产业高速扩张；在线教育用户规模有望持续提升，职业教育、素质教育等成为新重点。

　　2021年，随着疫情防控得到，我国数字创意产业恢复活力。2021年，我国电影票房合计472.58亿元，同期增长131.8%；数字阅读产业同比增长18.23%至415.7亿元；网络音乐用户规模同比增长10.8%至7.29亿人；VR头显出货量突破一千万台。进入2022年，疫情反复及监管加强给电影等细分行业带来一定压力，但元宇宙、VR/AR等新兴业态仍火热发展中。展望后市，疫情影响逐步消退后电影大盘预计有序恢复；网络文学IP衍生及出海是大趋势；在线音乐付费率提升支撑行业增长，长音频带来第二增长曲线；网络游戏版号恢复发放将带动产业回温；AR/VR产业高速扩张，2023年将是发展关键年份；监管压力下在线教育企业加速调整，短期内行业发展预计相对低迷。

　　2021年，我国数字创意行业发展分化，既有热门的VR/AR、元宇宙等新兴产业及概念，又有如在线教育、网络游戏、在线音乐等受到监管约束的细分行业。具体来看，电视剧内容供给缩减，电影产业尚未恢复至疫情前；网络文学用户规模继续扩大，IP衍生、出海生态蓬勃发展；后版权时代在线音乐行业回归良性竞争；防沉迷政策影响下游戏版号发放暂缓；AR/VR行业迎来复苏期，消费级市场逐步打开；政策重创在线教育K12赛道。展望2022年，电影产业中，海内外电影产业内容供给逐步恢复中，优质内容上映也将带动观影需求回升，但短期内也要关注疫情方面带来的扰动。影视行业从追求数量向注重质量转变，“内容为王”趋势明确。网络文学行业中，免费阅读带动用户规模增长，IP衍生及网文出海是大趋势。在线音乐行业付费率预计仍会持续提升，在线音频市场成为新热门。网络游戏行业趋向精品化发展，游戏出海具备可观发展空间。AR/VR产业发展将迎来拐点，设备出货量快速增长。在线教育企业加速向职业教育、素质教育转型。

　　2021年以来，我国数字创意行业内机遇与挑战并存。具体来看，电视剧供给侧继续出清；电影票房目前恢复至2019年同期的75.8%；网络文学用户规模增速放缓；在线音乐版权垄断时代终结；游戏行业最严未成年人防沉迷措施出台；AR/VR方面巨头争相布局；双减政策落地后K12在线教育赛道进入强监管时代。展望2022年，影片供给恢复有望带动景气度回升，票房预计将回升至627.9亿元；影视产业继续提质减量，内容审核更为严格；网络文学用户规模低速发展，IP衍生及网文出海为新增长点；在线音乐行业竞争加剧，短期内单用户价值较难提升；游戏行业长期发展方向并未改变，VR、元宇宙或将成为新催化剂；AR/VR产业内巨头入局加速产业变革，设备出货量将保持快速增长；双减政策影响下行业规模将下滑，K12教育相关机构将加速转型。

　　2021年以来，随着疫情防控取得积极进展，我国数字创意行业活力恢复。与此同时，行业内机遇与挑战并存。影视方面，现实题材电视剧集受热捧，电影票房呈现“冰火两重天”现象。网络文学方面，用户规模增速放缓，IP衍生链条逐渐成熟。在线音乐方面，用户付费率增势良好，监管高压下版权垄断有望终结。网络游戏方面，一季度产业销售收入稳健增长，但用户规模已趋于稳定。AR/VR产业方面，设备出货量快速提升，应用场景逐渐丰富。在线教育行业政策方向转变，监管高压带来新一轮挑战。展望未来，影视行业“内容为王”趋势明确，全年来看我国电影票房恢复乏力，仍需观望后期重点影片的定档情况；在互联网红利逐步消退的背景下，互联网文娱平台的用户规模扩张速度预计将逐渐趋缓；AR/VR产业方面，年内全球主流设备出货量有望突破千万门槛，行业或将迎来快速发展期；政策方向改变对在线教育行业造成冲击，素质教育、职业教育或将成为新突破口。

　　2020年，新冠肺炎疫情给我国经济发展带来一定压力，但“宅经济”也为线上服务提供有利的发展机会。从细分行业来看，影视方面，2020年全年电视剧备案下滑态势已连续四年；疫情影响下全年电影票房同比下降68.2%。网络文学方面，用户规模稳定增长至4.6亿，行业年轻化趋势明显。在线音乐方面，随着版权意识的提升，用户付费意愿不断提高，平台间版权战争持续加码。游戏产业则在“宅经济”推动下实现了快速增长，自研游戏的海外市场持续扩大。AR/VR产业在2020年迈入发展新阶段，设备出货量显著增长，内容生态不断拓展。2021年以来，随着我国疫情防控取得积极进展，数字创意行业中受损领域快速复苏，受益行业将继续扩张。从全年趋势来看，预计电影产业回归常态化，票价及观影需求推动票房稳步增长；网络视频平台地位将进一步提升，网络电影有待优质内容出现；网络文学将趋向主流化发展，网文IP衍生产业逐渐成熟；在线音乐付费市场还有较大发展空间，版权竞争仍将持续；网络游戏市场将稳健增长，海外市场进一步扩大；疫后在线教育仍将持续推广，市场预计稳步增长。

　　近年来，伴随着信息及网络技术的发展，传媒技术变革迅速，影视、动漫、网络、数字出版等数字媒介产品对经济发展的影响力快速提升，数字创意产业开始得到市场认可。2020年数字创意产业成为重点培育的五个产值规模达10万亿元级的新支柱产业之一，相继得到多项政策支持，实现了平稳健康发展。2021年作为“十四五”开局之年，行业有望实现进一步的增长。影视行业线上线下逐步融合，短剧成为制作的重要趋势；网络文学行业题材更加新颖多元化，产业融合将进一步提升；虚拟现实行业技术有望加速走向成熟，产业应用将逐步落地；新技术助推在线教育快速发展，在线教育市场广阔。

　　　　我国数字创意产业整体还处于产业周期的起步阶段，2019年数字创意行业保持良好运行态势。电影市场方面，2019年以来，受电影质量参差不齐、电影票价不断提升、观众对影片质量要求不断提高影响，电影消费需求有了一定的下滑，电影市场增速减缓。伴随“互联网+”的飞速发展，数字阅读已经成为中国人获取知识、信息的主要方式。在短视频、网络直播等新兴娱乐方式的冲击下，网络音乐手机应用能保持长青得益于其在互联网市场上发展时间较长、受众规模广泛，“听歌”逐渐成为大众高频刚性的需求。互联网技术不断渗入各个领域，也为传统教育改革与发展提供了一个强大的动力，加快了教育的信息化进程，推动了在线教育的发展。
　　2020年，新冠肺炎疫情催化线上经济，线上活跃度大幅提升，数字创意产业迎来发展窗口期。影视行业中，线下电影受到疫情冲击，同时，网络视频迎来发展契机。疫情培养了用户线上娱乐习惯，网络电视剧、电影内容被用户的认可将不断深入，网络电视剧、电影市场将迎来新一轮拐点。网络文学的海外出海将进一步加快，为行业的增长提供新空间。越来越多的音乐用户愿意为正版数字音乐付费，将推动在线音乐付费规模进一步扩大。
　　随着技术红利持续涌现，文化消费不断激活，数字创意产业的发展环境将进一步向好。其中，5G将与各大垂直行业深度结合，有力推动各行各业的数字化转型，带来数字经济发展新风口。网络版权环境得到进一步优化，建议关注拥有优质版权内容的龙头企业发展。电视大屏受益“宅经济”，建议关注相关企业的布局及投资需求。政策暖风助推数字阅读行业蓬勃发展，行业将迎来快速发展时期。

　　2019年数字创意行业保持良好运行态势。一方面，数字文化产业迅速崛起，出现了一批爆发力极强的发展热点，网络视频、网络文学、游戏、动漫、数字音乐、直播等行业保持快速增长态势，2019年，互联网其他信息服务营收增速超过30%；另一方面，消费升级和创新发展驱动数字创意装备和创意设计产业高速增长，虚拟现实装备、可穿戴智能装备、智能家居等产品品类不断丰富，2019年，可穿戴智能文化设备制造的营业收入增速超过30%；文化创意和设计服务业创意业营业收入12276亿元，增长11.3%。

　　2019年数字创意行业保持良好运行态势，整体运行平稳。细分行业来看，影视方面供给改革持续推进，电视剧领域，2019年1～10月，电视剧备案公示总量为729部、27709集，较上年同期分别减少238部和10630集，延续2018年以来备案下滑趋势；网络剧一改快速增长势头，数量有所下降。电影领域，1～10月，电影票房合计为560.16亿元，同比增长6.56%，增速比上年同期下降7.79个百分点；观影人次15.03亿次，同比增长1.13%，增速比上年同期下降6.74个百分点。网络文学方面，随着行业规范化进程的持续推进，国内网络文学业务模式更加多元化，推动业务可持续发展，用户规模持续增长，截至2019年6月，我国网络文学用户规模累计4.55亿人，较2018年年底增长2253万。AR/VR方面，随着5G商业化进程的加速和新一代头显设备成熟度的提升，AR/VR头显设备出货量开始复苏增长。2019年第一季度，中国AR/VR头显设备出货量27.5万台，同比增长15.1%。在线教育方面，2019年《政府工作报告》明确提出发展“互联网+教育”，在相关政策指引下，在线教育持续发展，用户规模持续增长。截至2019年6月，我国在线教育用户规模达到2.32亿，较2018年底增长3122万。2020年是我国数字创意产业发展转型升级的重要节点，行业仍将保持平稳增长。影视行业中，精品化将是行业发展的必然趋势，预计2020年优质内容供给将进一步增多，促进行业进入健康可持续发展阶段。网络文学行业内容精品化成未来发展方向，产业融合将进一步提升。虚拟现实行业技术有望加速走向成熟，产业应用将逐步落地。在线教育行业政策利好下，预计仍将保持快速发展态势。建议支持虚拟现实产业发展、关注国家级数字创意产业园区/基地和拥有优质版权内容的龙头企业。

　　2018年至2019年上半年，数字创意产业整体保持稳定运行态势。分领域来看，受“阴阳合同”、偷税漏税事件的冲击，电影行业迎来了更加严格的市场监管，电影票房增速放缓；数字阅读市场规模持续增长；在线付费意识逐渐养成，在线教育市场规模进一步增长。目前，我国数字创意产业整体还处于产业周期的起步阶段，随着人均可支配收入的提升，我国大娱乐将开启20年的黄金时代，娱乐经济将迎来大发展，数字创意产业发展前景广阔。其中，新闻出版业主动谋求转型升级，积极探索与新媒体融合，数字出版、在线教育、影视等新业态发展值得期待；演艺业逐渐回暖，更趋理性，涌现出一些新业态，行业更加重视创新和作品质量；在线直播、VR+影视、在线视频等新媒体业态不断涌现，每一个都蕴藏巨大发展空间。

　　2018年以来，国务院及相关主管部门在《“十三五”国家战略性新兴产业发展规划》、《关于推动数字文化产业创新发展的指导意见》的基础上，从金融、税收、人才培育、行业监管自律等方面持续发布了多个文件，进一步推动我国数字创意产业的健康规范发展。2018年，数字创意行业整体运行良好，但是各细分行业之间出现了明显的分化。影视行业在以在线售票平台票补退出市场、规范影视行业税收、限制演员片酬、艺人“四个绝对不用”标准、网络视听监管加严等多重规范下，行业发展稳中有变。而网络文学、虚拟现实、在线教育等行业则进一步实现快速发展，行业发展潜力较大。

　　近年来，伴随着信息及网络技术的发展，传媒技术变革迅速，影视、动漫、网络、数字出版等数字媒介产品对经济发展的影响力快速提升，数字创意产业开始得到市场认可。2016年底，国务院在《“十三五”国家战略性新兴产业发展规划》中肯定了数字创意产业作为战略性新兴产业之一的关键性地位，并提出到2020年数字创意产业应该成为重点培育的五个产值规模达10万亿元级的新支柱产业之一。2018年以来，党中央、国务院以及相关主管部门继续出台多项支持措施，推动数字创意产业平稳健康发展。