2017年5月船舶制造行业月度监控报告(2017-06-30)
5月,新船市场行情逐渐转好,订单量降幅明显收窄,累计订单量达986万载重吨,同比下降31.5%,降幅较上月收窄达20个百分点;在新船市场小幅反弹的带动下,我国造船完工量增速上涨,完工量达到2293万载重吨,同比增长78.8%;手持订单量进一步消耗,已减至8515万载重吨;新船价格指数与上月持平,细分船型市场表现尚不明朗;出口额大幅上涨,累计增速有所回升;本月船企经营绩效较为乐观,带动利润率翻倍上涨。本月,全球最大海工船船东破产,海工船市场正经历严重低迷;全球货船运营成本首破千亿美元,航运业者持续承压。未来,油船将成市场需求主力,订单量降幅有望连续收窄;随着公约生效日期临近,拆船量将有所增加,船市供给恐将继续释放;绩效有望维持较好水平,但船企仍需警惕海工市场潜在危机。
2017年4月船舶制造行业月度监控报告(2017-05-27)
4月,航运市场受阻回落,造船新接订单量降幅扩大,累计订单量达665万载重吨,同比下降51.8%;供给方面,完工量继续保持增长,速度进一步放缓,完工量达到1856万载重吨,同比增长71.9%;手持船舶订单继续下滑,已减至8662万载重吨,同比下降30.3%;尽管新船价格近三年首度反弹,但背后仍存隐忧;出口额出现滑跌,累计增速继续回落;主要经济指标同比继续下降,行业平稳发展仍面临较大挑战。目前,终端买家逐步退出二手船市场,市场面临供需失衡;船舶工业经济运行历时8月重返“偏冷”区间。5月,制造业景气度转弱,短期内需求难有改善;航运市场供给仍在逐渐释放,船舶交付量仍将保持上涨趋势;随着工信部对船企“白名单”作出调整,船企将面临“洗牌”,未来绩效有望向好。
2017年3月船舶制造行业月度监控报告(2017-04-28)
3月,造船市场需求萎靡,新接订单量大幅回落,累计订单量达554万载重吨,同比下降25.4%;供给方面,完工量速度有所放缓,但同比仍有较大幅度回升,完工量达到1567万载重吨,同比增长87.7%;在手订单量规模继续萎缩,已减至8865万载重吨,同比下降27.2%;散货船价格有所回升,新造船价格指数现止跌;船企利润总额大幅下滑,利润率尚不足0.5%。
考虑到市场交易节奏缓慢且融资环境趋于紧张,船舶工业经济运行在“过冷”区间缓速上行,预计4月份市场整体需求仍将维持低位;庞大的交船数量可能使未来完工速度有所减缓;随着行业结构的不断调整,船企的盈利能力有望向好,但融资成本上涨仍将成为制约利润增长的主要因素。
2017年2月船舶制造行业月度监控报告(2017-04-01)
1~2月,全球造船市场小幅反弹。受此影响,我国新船市场订单量大幅上涨,同比涨幅达133%;供给方面,2016年底的推迟交付造成年初一小波交付浪潮,完工量达到936万载重吨,同比上涨123%;手持订单量规模继续缩减;新造船价格持续下滑,屡破历史新低;出口规模涨幅较大,年初出口额已接近60亿美元;船市需求仍维持低位,造成船企效益大幅下滑。
从年初新船市场表现来看,初步预计,1季度订单量或将有所回升,但整体仍处于探底阶段;随着交付潮的结束,完工量增速也将有所回落;随着全球经济的缓慢复苏和船舶行业结构的不断深入调整,船舶工业经济指标有望止跌企稳,但整体形势将依然较为严峻。
2016年12月船舶制造行业月度监控报告(2017-01-24)
12月,全球造船市场行情跌至冰点。受此影响,我国新船市场订单量大幅萎缩,全年降幅跌破30%;供给方面,完工量环比涨幅继续放缓,全年运力有所缩减;手持订单量进一步萎缩,全年订单量尚不足1亿载重吨;新造船价格继续下挫,干散货船市场有望触底;收入利润降幅收窄,但整体盈利能力不容乐观。
目前,船舶市场尚未见复苏迹象,预计2017年初,造船市场将继续承压,整体需求将依然处于较低水平;随着供给侧改革的持续深入推进,运力供给有望继续收窄;各大船企也在政策号召下积极进行行业内重组整合,未来船企盈利下滑的局面有望被扭转。
2016年11月船舶制造行业月度监控报告(2016-12-30)
11月,国内造船市场有一定幅度回升,新船订单环比数倍上涨,但同比延续下滑态势;造船完工量环比增幅趋缓,同比降幅继续小幅收窄;手持订单量进一步萎缩,同比降幅首次超过20%;新造船价格指数连续走低,船价持续下行;船舶出口额有一定回升,同比基本保持持平;行业经营绩效有所好转,收入利润降幅连续收窄。
12月是航运业的传统旺季,但对新船需求的带动效果不显著,船舶市场低迷的态势难见起色。预计全年我国新船订单量同比降幅将继续扩大;在船企通过兼并重组积极化解结构性矛盾的背景下,运力增长将继续受到制约,交付量同比将延续负增长态势;而随着供给侧改革初见成效,行业经营绩效有望逐步好转。
2016年10月船舶制造行业月度监控报告(2016-12-02)
10月,国内造船市场新接订单表现低迷,1~10月新船订单载重吨同比首现负增长;造船完工量降幅略有收窄,但船东频繁撤单、船企“交船难”的问题依然存在;手持订单量进一步萎缩,但市场份额仍居世界首位;新船造价继续下滑,船舶出口较上月大幅缩减,同比降幅继续扩大;所幸的是,行业经济效益有所好转,利润总额同比降幅明显收窄。
11月,随着煤炭运输量的上涨,航运市场将迎来传统旺季,我国新船订单量环比将小幅回升,同比降幅有望收窄;随着我国去产能相关政策持续推进,造船完工量负增长态势难以扭转,交付量同比仍将继续下滑。而通过产业结构的积极调整,行业经营绩效有望继续好转,利润总额同比降幅趋于缩小。
2016年9月船舶制造行业月度监控报告(2016-10-29)
1~9月,国内新造船市场订单量大幅回落,但仍保持同比小幅增长态势;船企“交船难”问题持续存在,造船完工量小幅扩大;因全球造船海运市况下滑,我国船企手持订单量萎缩,但占比仍超过全球总量的三分之一;新船造价继续下滑,船舶出口较上月有所回升,但出口同比仍呈现大幅下滑态势;在船价低迷,供需失衡的情况下,行业绩效持续下滑,利润进一步缩水,主营业务收入利润率仅为1.06%。
10月,航运市场的衰退将继续给船企带来沉重压力,我国新船订单量将继续下滑,手持订单量回升承压;随着我国“活跃”船厂数量的大幅减少,新船交付量也将逐渐下滑。为维持船厂运转,我国船企蚀本接单,行业绩效将继续下挫。
2016年8月船舶制造行业月度监控报告(2016-09-25)
1~8月,我国船企接单量全球市场份额领先,但承接新船订单量增幅连月收窄;船企“交船难”问题依旧存在,造船完工量持续走低;我国船企手持订单量依然位居世界第一,但在全球造船业低迷的大环境下,船企手持船舶订单量已连续17个月同比下滑,新造船价格综合指数已连续下跌29个月;船舶出口“寒冬”延续,出口总额低位徘徊;行业收入持续下滑,主营业务利润率月均降幅超过20%。
9月,世界贸易低迷导致的航运业困境,继续传导到上游造船行业,许多中国船厂遭到淘汰,研发创新、改造升级是当务之急;我国船厂新接订单状况仍将处于低位,交船难问题依然严重;新船造价持续下跌的局面仍将延续,行业绩效回升乏力。
2016年7月船舶制造行业月度监控报告(2016-08-31)
1~7月,我国新造船市场订单量大幅回落,但占全球市场份额再度回升;受航运市场持续低迷和船东经营业绩恶化的影响,我国船企“交船难”问题继续恶化;在全球大宗商品贸易下降、我国外贸持续低迷的大环境下,船舶出口降幅继续下挫,但船配设备出口快速增长;新造船价格综合指数再创历史新低,行业收入延续下滑态势,利润降幅明显。
8月,受散货船市场低迷、苏伊士型油船和阿芙拉油船需求下挫等因素影响,新船订单增长将继续承压;船东经营业绩恶化,船舶工业存在技术、质量等软实力不足,“交船难”问题仍然严峻;因油价下跌,市场闲置运力增多,新船订单量萎缩,预计新船造价将持续小幅下跌。
2016年6月船舶制造行业月度监控报告(2016-07-29)
1~6月,在全球新接订单同比暴跌52.14%的行业严冬中,中国造船业逆势扩张,我国船厂接单量占全球总额的三分之二,增幅明显,但接船难的问题没有缓解;造船完工量同比降幅收窄,但船企撤单现象时有发生,交船难现象依然严重;国际需求萎靡,出口疲软;新船价格一路走低,造船价格已经严重偏离价值,我国船舶工业企业经营绩效继续下滑。
7月,英国脱欧,汇率大跌利好我国造船业,船舶出口或将小幅上升。同时,随着上海外高桥造船将签署首艘国产豪华邮轮建造协议、武船宣布将进军豪华邮轮市场、高端船舶和海洋工程装备被纳入首批先进制造产业投资基金投资范围,豪华邮轮等高端船舶存在一定的结构性机会。短期内,船企转型升级、兼并重组进程仍将持续,“交船难”问题依旧突出。
2016年5月船舶制造行业月度监控报告(2016-07-01)
1~5月,全球经济缓慢复苏,海运量增长乏力,新造船造价全线下跌,船舶市场形势依然严峻,造船完工量、手持订单量依旧呈下降态势。5月新接订单下滑,但凭借前4个月累计的新船订单,1~5月我国船企接获新船订单量依然位居世界第一,按载重吨占全球新接订单总量的83.9%。由于去产能化成为企业主要任务,我国船舶工业总产值、出口产值、企业经济效益等主要经济指标受到一定影响。
6月,船舶市场低迷给船企接单带来较大困难,预计1~6月我国新船订单量同比增幅收窄;船企破产倒闭现象不断增多,交船难问题依然严重,预计1~6月我国造船完工量1506万载重吨,同比降幅小幅扩大;同时,新船价格依然面临较大下行压力,去产能、去库存一定程度上也会对行业经济效益产生下行压力。
2016年4月船舶制造行业月度监控报告(2016-05-27)
1~4,在全球船市一片萧瑟之中,中国船舶行业经济运行保持稳定,新承接订单大幅增长108%,占全球新接订单总量的88.15%。尽管造船完工量、手持订单量同比有所减少,但新增订单量和手持订单量位居世界第一。市场异常低迷,新船价格继续下行,我国船舶工业总产值、出口产值、企业经济效益仍呈现同比下滑态势。
进入5月后,大客户非常规订单的带动力恐难将以延续,预计1~5月我国新船订单量将达到1500万载重吨,同比增长90.84%;企业破产重组将继续出现,交船难问题持续存在,预计1~5月,我国造船完工量将达1346万载重吨,同比下降约15%。同时,新船价格将继续下行,船舶工业面临将继续面临“盈利难”的问题,1~5月重点监测企业收入降幅仍将扩大,利润降幅趋于收窄。
2016年3月船舶制造行业月度监控报告(2016-04-28)
1~3月,国际航运市场低位反弹,我国新船订单量出现了两年来的首次同比正增长,造船完工量和新造船价格指数降幅均有所收窄。尽管如此,造船业尚未走出低谷,国际航运市场仍位于低迷周期,新船价格下行势头仍未扭转,我国船舶工业总产值、出口产值、行业经营效益仍呈现同比下滑态势。
进入4月后,国内大客户非常规订单的带动力依然较强。受益于4月8日工银租赁10艘40万吨VLOC的新船建造协议,1~4月新船订单量将达到1250万载重吨,同比增长80%以上;不过由于部分船东经营业绩恶化,交船难问题依然凸显,1~4月完工交付量或达1135万载重吨,同比下降约9%,同比降幅延续收窄态势。同时,新船价格将继续下行,“盈利难”仍是船舶工业面临的突出问题,1~4月重点监测企业利润降幅可能继续扩大。
2016年2月船舶制造行业月度监控报告(2016-03-31)
1~2月,全球航运萎靡,船价继续下挫,新船订单大幅下降,行业供给也延续上年年末弱势,完工量继续走低。而且由于新船订单需求处于反常低位,手持订单规模也继续缩减。此外,受航运价格影响,船舶业的出口也显著减少,船舶行业整体情况仍然不容乐观。
短期内,行业总体仍处于产能过剩状态,产能的淘汰、重组进程仍将持续。因此,预计1季度造船完工量将降至600万载重吨左右,同比下降30.6%左右。需求方面,影响船市需求的消极因素依然存在,1季度全国船舶新订单量将为160万载重吨左右,同比下降60.4%左右。
2015年12月船舶制造行业月度监控报告(2016-01-29)
2015年,船舶工业经济运行状况依旧,新接订单量降幅过半、造船完工量继续小幅增长、船价低位徘徊,受全球经济增长趋缓、航运市场低位徘徊、新船价格持续下行的影响,船舶市场形势比较严峻。
2016年初,供求方面,目前受到油价下降影响,船舶接单量或将继续处于较低规模;而随着新订单的逐渐投入生产,造船完工量有望平稳增长。需注意的是,2016年新造船价格最好情况或许也就是保持目前的低位运行,但船价继续下跌的可能性更大,我国大部分船厂恐怕还要忍受至少一年的煎熬。
2015年11月船舶制造行业月度监控报告(2016-01-05)
前11月,船舶工业经济运行状况依旧,造船完工量继续小幅增长,但受全球经济增长趋缓、航运市场低位徘徊、新船价格持续下行的影响,船舶市场形势依然严峻。
12月,供求方面,受油价下降、航运低迷影响,船舶接单量仍将显著下滑;随着新订单的逐渐投入生产,造船完工量有望平稳增长。需注意的是,2016年新造船价格最好情况或许也就是保持目前的低位运行,但船价继续下跌的可能性更大,我国大部分船厂恐怕还要忍受至少一年的煎熬。
2015年10月船舶制造行业月度监控报告(2015-12-02)
前10月,船舶工业经济运行总体平稳,造船完工量继续小幅增长,国际新船市场成交低迷导致我国船企承接新船订单量同比下降,新船价格滞涨,交船难、融资难等问题致使企业经济效益出现下滑,船舶工业面临形势依然严峻。
11月,供求方面,受油价下降、航运低迷影响,船舶接单量仍将显著下滑;随着新订单的逐渐投入生产,造船完工量有望平稳增长。需注意的是,航运市场运力过剩进一步加剧,新船价格长期处于低位,尤其是干散货指数再创历史新低,恐慌情绪进一步加剧,对大型运营商或船东现金流试压。
2015年9月船舶制造行业月度监控报告(2015-10-30)
前三季度,船舶工业经济运行总体保持平稳,造船完工量同比增长,国际新船市场成交低迷导致我国船企承接新船订单量同比下降,新船价格滞涨,交船难、融资难等问题致使企业经济效益出现下滑,船舶工业面临形势依然严峻。
10月,供求方面,受油价下降、航运低迷影响,船舶接单量仍将显著下滑;随着新订单的逐渐投入生产,造船完工量有望平稳增长。需注意的是,航运市场运力过剩进一步加剧,新船价格长期处于低位,韩国三大造船企业首次同时出现亏损,盈利难情况恐将在全球船舶行业内蔓延。
2015年8月船舶制造行业月度监控报告(2015-09-25)
前8月,新造船市场需求持续低迷,全国承接新船订单1505万载重吨,同比下降68.3%;市场需求萎靡导致7月新造船价格指数继续下挫至880点,各船型价格指数均不同程度下跌。但随着新增订单的逐渐排产,船舶市场造船完工量企稳,带动行业进出口均实现平稳增长。
9月,供求方面,受油价下降、航运低迷影响,船舶接单量仍将显著下滑;随着新订单的逐渐投入生产,造船完工量有望平稳增长。需注意的是,航运市场运力过剩进一步加剧,新船价格长期处于低位,“转型难”“接单难”等问题仍突出,影响行业持续健康发展。